在居民首选将钱存入银行的时候，一种新的理财方式同时高调亮相。

时间进入1980年，在这一年8月30日召开的第五届全国人民代表大会第三次会议上，时任财政部长王丙乾给全国人大代表算了一笔账，尽管1979年后农业前所未有的丰收，可1979年和1980年的财政赤字合计高达298.1亿元，是建国以来历史上的最高纪录。

为了弥补国库空虚，中央政府开始筹划发行国债，向老百姓“借钱搞建设”。

1981年，中国首次发行国库券，总金额40亿元，10年还本付息，年息4厘，自发行第6年起分5年作5次偿还本金，要求全民所有制和集体所有制单位购买20亿元，城乡人民购买20亿元。当时规定，国库券不得当作货币流通、不得自由买卖。

蒋清华回忆，当时人们对国库券不感兴趣，一是手里的余钱不多，再就是国库券买了不能用，利率也不高。

但当时，每个单位都有购买国库券的任务，蒋清华所在的部队医院领导往往会带头认购，每个干部都要买。认购的钱直接从工资中扣掉，一般是50元，多了100元。

干部级别越高，买得越多。普通战士、职工不强制购买。但因为关系到觉悟高低的问题，有时家境不宽裕的职工，为了不丢面子，借钱也要买一些。

这期间，蒋清华提了干，住进了“连干楼”，57平方米，他的工资也涨到100多元。

从1981年到1987年，国库券的年均发行规模为59.5亿元。这7年，中国总体上实行“双松”的财政货币政策，弥补财政赤字的手段除了发行国债外，主要是由财政向银行透支，国债发行规模占财政收入的比例很小。

1987年，国务院作出了财政不得向中央银行透支的明确规定，发行国债逐步成为弥补财政赤字的唯一手段。而经过7年的发行，国债偿还时间长、不能变现的缺点暴露无遗。这也导致国债越来越难卖，几乎完全靠行政摊派。

1988年4月，国家批准在部分城市进行开放国库券转让市场的试点，可以流通的国债变成了可以赚钱的有价证券。

后来被誉为“证券市场第一人”的上海人杨百万(真名杨怀定)，当时正是利用国库券在各地转让市场中的价格差异，掘到了人生的第一桶金。

这个时候，蒋清华开始主动购买国库券，手里余钱多了，加上国库券利率明显比存银行高，还能流通。国库券由此开始成为家庭理财的一个渠道。

蒋清华很快就尝到了甜头。他花3000元购买了3年期的地方债券，年息9%，每年年底结息，两年后开始偿还本金。两年后，他净赚近1000元。同一时间，国债的发行突飞猛进。

1994年，国债发行额首次突破了千亿元大关。到了1996年，记账式国库券诞生，国债发行逐步走向了无纸化，过去要用麻袋来装的“实物券”逐渐退出了国债市场。